Взгляд на основные валюты на текущей неделе

2 лучших брокера бинарных опционов за 2020 год с контролем честности:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Победитель народного рейтинга! Самая высокая прибыль для трейдера!

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3 место! Идеальный вариант для опытных трейдеров.

Мнения и прогнозы аналитиков о том, как будет себя вести рубль 1-5 июня

Стремительный рост курса доллара и евро в конце прошлого года в 2020 году сменился плавным, но уверенным укреплением российской валюты. Этому способствовали и действия Банка России, резко поднявшего ключевую ставку и предложившего рынку новые, в том числе валютные, финансовые инструменты, и стабилизация цен на нефть на мировом рынке вблизи уровня $60 за баррель, и снижение общественного интереса к событиям на юго-востоке Украины.
Теперь поведение валютных курсов на российском рынке больше определяются экономическими факторами, чем политическими. Кроме того, на аппетиты валютных игроков Банк России воздействует процентными ставками по многочисленным инструментам.
В таких условиях успешное прогнозирование поведения курсов повышает доход инвестора. Стоит ли покупать валюту сейчас или можно повременить, чье влияние на российском рынке сильнее – российского ЦБ или американской ФРС, куда пойдут курсы доллара и евро? “Ъ” продолжает публиковать мнения по этим и другим смежным вопросам аналитиков крупнейших банков.

Андрей Богун, трейдер банка «Глобэкс»:
Рубль продолжает свое снижение, хотя цены на нефть немного подросли. Данный фактор практически не повлиял на рубль, так как инвесторы держат в голове мысли о том, Иран уже в июне сможет полноценно выйти на рынок сырой нефти, что негативным образом отразиться на стоимости нефти. Также ЦБ активно оказывает влияние на рубль, скупая по $200 млн ежедневно. Безусловно, данные факторы негативным образом влияют и на рубль. Если говорить о ближайшей перспективе, то на мой взгляд доллар и евро продолжат свое укрепление. Потенциал ослабления рубля сохраняется, но его масштабы, с нашей точки зрения, ограничены. Ожидаем, что в ближайшей перспективе доллар будет стоить в районе 54 рублей.

Владимир Евстифеев, заместитель начальника аналитического управления банка Зенит:
Российская валюта расчерчивает на графике курсов новый торговый диапазон в 49-55 руб. за доллар. Текущее ослабление рубля происходит по трем основным причинам – риторика Центробанка, общее неприятие риска на международных площадках, включающее в себя и снижение нефтяных котировок, а также фоновая разгрузка портфелей carry trade. На мой взгляд, новая неделя для рубля вряд ли будет лучше, если цены на нефть продолжат снижение. В то же время, других формальных причин для продажи рублей пока нет, поэтому мы продолжим наблюдать умеренное по меркам текущих реалий удешевление российской валюты.

Алексей Егоров, ведущий аналитик Промсвязьбанка:
Ситуация на локальном валютном рынке на текущей неделе напрямую будет зависеть от того, как будут чувствовать себя сырьевые площадки. Как показала практика минувшей недели, рубль демонстрирует устойчивость лишь при стоимости нефти выше уровня $63-64 за барр. На наш взгляд, на текущей неделе стоимость нефти будет находиться в диапазоне $62 — 65 за барр., курс рубля при этом будет на уровне 52,5 — 54,5 руб.

Алексей Погорелов, экономист Credit Suisse:
На прошедшей неделе ослабление рубля произошло на фоне падения цен на нефть и распродажи на всех развивающихся рынках. Кроме того, как мы и предупреждали, окончание налогового периода и дивидендные выплаты тоже способствовали ослаблению рубля. В целом месяц июнь будет не очень благоприятным для рубля — все будет зависеть от решения ЦБ по ключевой ставке 15 июня (ожидаем снижения ставки на 100 б.п.), а также ФРС США 17 июня (комментарии которого должны быть наоборот положительны для развивающихся рынков). Мы считаем, что ослабление рубля будет незначительным и ограничено уровнем 54-55 рубля за доллар. К концу месяца рубль может опять укрепиться к доллару до 50-51.

Наталия Шилова, ведущий аналитик Бинбанка.:
Российский рубль завершает неделю ослаблением, как и большинство валют развивающихся стран. Данные по американской экономике, вышедшие в пятницу, преимущественно способствовали продолжению тренда на укрепление доллара США – спад ВВП в 1 квартале оказался ниже, чем первая оценка, мичиганский индекс уверенности вырос. На следующей неделе рубль, вероятно, вновь окажется под давлением – Банк России продолжает скупать валюту, устойчивого роста стоимости нефти ожидать сложно, а большие блоки статистики по экономике США, вероятно, будут поддерживать американскую валюту на международном рынке. Мы ожидаем возвращения доллара в к отметке 53-53,5 рубля.

Дмитрий Савченко, главный аналитик Нордеа Банка:
Рубль может продолжить слабеть на неделе на неоднозначном внешнем фоне. Нефть торгуется слабо, экспортеры неактивны, другие сырьевые валюты падают, рынок ждет снижение ключевой ставки, ЦБ продолжает покупать валюту, хотя и чуть меньшими объемами, а в июне компаниям предстоит погасить немало внешнего долга – все эти факторы продолжат играть против рубля. Доллар может продолжить двигаться к цели 55 рублей. На неделе в центре внимания продолжит оставаться Греция. Кроме того данные по рынку труда США в пятницу станут знаковыми с точки зрения ожиданий повышение ставок ФРС в этом году. Также внимание стоит обратить на статистику по инфляции в Еврозоне.

Анна Богдюкевич, аналитик Юникредит-банка:
Минувшую неделю курс доллара завершил вблизи отметки 53 руб., подорожав почти на 6% за последние три дня на фоне снижения стоимости нефти, а также завершения очередного налогового периода. Банк России даже немного снизил объем покупок валюты. На текущей неделе влияние на динамику курса могут оказать дальнейшие колебания нефтяных котировок. С точки зрения фундаментальных предпосылок интерес представляет публикация индексов бизнес-уверенности в промышленном секторе (в понедельник) и в сфере услуг (в среду). Согласно консенсусу, оба индикатора в мае продемонстрировали снижение по сравнению с апрелем и свидетельствуют о преобладании пессимизма среди производителей. Тем не менее, в краткосрочной перспективе влияние этих данных на курс рубля, по всей видимости, будет довольно умеренным. В результате мы полагаем, что с учетом возросшей волатильности курс доллара может находиться в довольно широком диапазоне 51,5-54,0 руб.

Степан Романов, начальник отдела операций на денежном рынке банка «Союз»:
Существенное ослабление курса рубля, произошедшее на минувшей рабочей неделе, обуславливаем изменением цен на нефть, динамикой курса доллара на мировых площадках и окончанием налогового периода в РФ. После потери рублем своих позиций последовала небольшая коррекция рынка и укрепление рубля от цены 53,20 руб./$ до уровня 52,50 руб./$, считаем, что укрепление рубля может продолжиться и в начале следующей недели, но оснований на длительное улучшение рублем своих позиций у нас нет. В конце следующей недели мы не исключаем проведение торгов рубля по ценам в диапазоне 53,50 — 55,00 руб./$.

Анастасия Соснова, аналитик АКБ «Российский капитал»:
В четверг и пятницу доллар США сумел преодолеть отметку в 52 рубля вверх и остановился лишь на 53 рублях, после чего вернулся к 52,3 рублям. Причина столь высокой турбулентности валюты, на наш взгляд, кроется в изрядной волатильности котировок нефти Brent. Нефть Brent в течение недели «ходила» в довольно широком диапазоне $61,5-65 за баррель. На текущий момент уровень в 53 рубля для доллара США мы считаем критическим. Для пробития вверх этого уровня нужны веские причины. Например, закрепление нефтяных котировок Brent ниже $60 за баррель. Таким образом, ближайшее время мы не ожидаем выхода «американца» за пределы 53 рублей. Колебания же в новом коридоре в 51.5-53 рубля могут продолжиться.

Рейтинг брокеров бинарных опционов с русским языком:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Победитель народного рейтинга! Самая высокая прибыль для трейдера!

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3 место! Идеальный вариант для опытных трейдеров.

Иван Фоменко, начальник отдела доверительного управления Абсолют Банка:
На этой неделе российский рубль начал беспрецедентное для мая ослабление. Основными факторами влияния были: окончание налогового периода, проводимые ЦБ интервенции, снижение цен на нефть марки Брент. Кроме того, некоторые участники рынка могли начать собирать валюту под выплаты внешнего долга, которые должны пройти в июне-июле. Все это говорит о том, что ослабление рубля, скорее всего, продолжится в среднесрочной перспективе. Будущая неделя должна показать, насколько повлияет на ситуацию пусть небольшой, но сохраняющийся спрос на российские долговые бумаги. Если распродажи облигаций будут продолжаться, то это приведет к ослаблению рубля. Одно из значимых событий на будущей неделе — выплаты Греции. Если Греция откажется исполнять обязательства, то это может спровоцировать существенный уход от рисков, что в свою очередь приведет к падению рубля. Важным фактором остается и динамика цен на нефть. Если цены на нефть продолжат снижение, то рубль будет падать и дальше. В то же самое время рост нефтяных цен не гарантирует восстановления рубля к уровню 50 рублей за доллар.

Прогноз аналитиков по курсу доллара на 05.06

банки Прогноз курса доллара (руб/$)
Credit Suisse 54,00-55,00
Юникредит-банк 51,50-54,00
Промсвязьбанк 52,50-54,50
Банк Союз 53,50 — 55,00
Банк Глобэкс 52,00-53,50
Бинбанк 53,00-53,50
Банк Зенит 54,00-55,00
АКБ «Российский капитал» 51,50-53,00
консесус-прогноз 53,41

Консенсус-прогноз рассчитывался как среднее арифметическое прогнозов аналитиков

Итоги четверга и текущей недели. Среднесрочный взгляд на рынок.

Долгожданный позитив из Минска, где в нормандском формате решался вопрос конфликта на Украине, российскому фондовому рынку дал возможность вновь приблизится к максимальным отметкам текущего года. Рублёвый индекс ММВБ сумел прибавить в пределах 2% и преодолеть отметку 1800 пунктов, однако переписать максимум понедельника он так и не сумел. Валютный индекс РТС показал более существенный рост, почти на 5%, однако ближе к закрытию растерял почти половину завоёванных позиций.

Стоит отметить, что несмотря на такой долгожданный позитив, и украинская валюта, и российский рубль, не сумели показать впечатляющей динамики. Рост российской валюты, даже при растущих ценах на нефть, составил скромные 0.5%. Сей факт, можно расценивать как один из опережающих индикаторов риска. Пока мало кто сомневается, что конфликт на Украине начнёт затихать и мы не увидим новых провокаций. После подписания последних минских соглашений, не прошло и недели, как их обе стороны конфликта начали нарушать. К сожалению, и сейчас нет гарантий, что всё, что написано на бумаге, будет воплощаться в жизнь.

Самое главное, что для инвесторов сейчас наступает самое сложное и опасное время, ибо с сегодняшнего дня полностью поменяется психология большинства участников рынка. До сегодняшнего дня, по мере эскалации конфликта на Украине постоянно росли ожидания, что его надо срочно урегулировать. Сейчас же, начинается другая игра – из ожиданий теперь будет только боязнь новых провокаций и нового витка эскалации конфликта. Любые негативные новости на лентах информационных агентств будут вызывать на российском фондовом рынке сильные коррекционные движения, при этом новых драйверов для роста на текущий момент просто не осталось. Именно с подписанием очередного мирного договора, инвестиции в российский фондовый рынок, который с начала текущего года уже взлетел на 30% по индексу ММВБ, становятся кране опасным занятием. Тем, кто ещё находится в рисковых активах, эксперты компании «Ай Ти Инвест» рекомендуют если не полностью, то хотя бы частично закрывать позиции.

С самого начала недели, на протяжении всех четырёх торговых дней на российском фондовом рынке наблюдается аккуратная фиксация длинных позиций крупными игроками. На каждом позитиве, уже четвёртый день подряд мы видим продажи во второй половине дня и закрытие основных сессий далеко от максимальных отметок. Бурный рост акций второго и третьего эшелона, который часто выдёргивают в самый последний момент, также является индикатором близкого разворота.

Не стоит забывать и про внешние риски. Практически все развитые фондовые рынки находятся сейчас вблизи исторических максимумов. Любой повод может быстро спровоцировать резкую коррекцию. Переговоры с Грецией в четверг провалились, следующий раунд назначен на понедельник. Не исключено, что греческая тема будет трепать нервы инвесторам вплоть до конца текущего месяца.

С технической точки зрения, российский индекс ММВБ находится в локальной перекупленности. Покупки акций при выходе индекса выше отметки 1800 пунктов сейчас сопряжены с повышенным риском. Сейчас вновь наступает время спекулянтов, а не инвесторов. Для долгосрочных покупок нужно дождаться коррекцию. Ближайшая поддержка по индексу ММВБ, от которого можно будет вновь присматриваться к покупкам, находится в диапазоне 1620-1650 пунктов.

Что же касается технического взгляда по российскому рублю в паре с долларом, то тут всё внимание на отметку 65. До тех пор, пока эту поддержку не удаётся пробить вниз, риски дальнейшего падения национальной валюты очень высоки. В случае пробоя отметки 65 откроется очень хороший потенциал для укрепления рубля в пределах 15%. По фьючерсу на валютную пару доллар-рубль стоит следить за отметкой 66000 пунктов. Именно от неё данный актив показывает постоянные отскоки на протяжении последних недель. Выплаты по внешним долгам у РФ в феврале и в марте довольно существенные, по 15-17 млрд. долларов, поэтому повышенный спрос на валюту останется в прежнем ключе. Цены на нефть, которые за последние 2 недели показали серьёзный технический отскок на фоне закрытия коротких позиций, в ближайшее время, с высокой долей вероятности вновь начнут показывать нисходящую динамику. Мы не исключаем, что в ближайшие месяцы, котировки нефти марки Brent вновь опустятся до отметки 40$ долларов, поэтому оцениваем среднесрочные перспективы рубля не очень радужными.

Пока что, все трендовые индикаторы и по индексу ММВБ и по fRTS находятся в лонге, поэтому открывать короткие позиции ещё опасно. Никаких разворотных формаций также на дневном периоде не наблюдается, поэтому подтверждение разворота нужно ещё ждать. За одни день рынок не разворачивается, обычно, на это уходит до 3-4 дней.

Что же касается фьючерса на индекс РТС, то тут пока видится потенциал роста до отметки 92000 пунктов, хотя отыгрывать рост уже опасно. С учётом краткосрочного укрепления рубля шанс пока есть. Первые намёки на разворот и первые сигналы на шорт поступят только при пробое вниз отметки 84000 пунктов, подтверждение поступит при пробое вниз отметки 82000 пунктов.

Избыточного шорта (топлива) в рынке почти не осталось. ОИ пришёл почти к константе.

28 февраля состоится очередной обучающий мастер-класс. Для клиентов компании ITinvest стоимость со скидкой 50% всего 5000 р. Посмотреть подробности и записаться можно по ссылке www.itinvest.ru/education/vebinars/spekulyacii/

Василий Олейник, эксперт инвестиционной компании «Ай Ти Инвест»

ЦБ решил не покупать валюту на внутреннем рынке

Банк России принял решение не покупать валюту на внутреннем рынке в рамках реализации бюджетного правила на 30 дней.

В сообщении говорится, что ЦБ принял решение «не осуществлять покупку иностранной валюты на внутреннем рынке в рамках реализации механизма бюджетного правила на 30 дней», передает ТАСС.

Такое решение было принято «в целях повышения предсказуемости действий денежных властей и снижения волатильности финансовых рынков в условиях значительных изменений на мировом рынке нефти», оно распространяется «как на регулярные покупки иностранной валюты, так и на реализацию покупок, отложенных в 2020 году».

В регуляторе добавили, что решение о возобновлении операций с иностранной валютой будет приниматься по ситуации на финансовом рынке в течение марта текущего года.

Напомним, стоимость майского фьючерса на нефть марки Brent в ходе торгов на лондонской бирже ICE упала на 42,6%, до 31,74 доллара за баррель, свидетельствуют данные торгов на 07.31 мск.

Вслед за обрушением цен на нефть обвалился курс рубля к доллару и к евро.

На минувшей неделе появились данные о провале переговоров ОПЕК+ по снижению добычи нефти. В тот же день цена барреля нефти Brent упала до минимума с 27 июня 2020 года.

Топ-3 брокера бинарных опционов с бонусами за открытие счета:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Победитель народного рейтинга! Самая высокая прибыль для трейдера!

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3 место! Идеальный вариант для опытных трейдеров.

Добавить комментарий